Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 30 maja 2011 r. w sprawie analiz spółki przeprowadzanych przed zaoferowaniem do zbycia akcji należących do Skarbu Państwa

l

Nr 114 — 6956 — Poz. 663 p 663 ROZPORZĄDZENIE RADY MINISTRÓW z dnia 30 maja 2011 r. . w sprawie analiz spółki przeprowadzanych przed zaoferowaniem do zbycia akcji należących do Skarbu Państwa v Na podstawie art. 32 ust. 2 ustawy z dnia 30 sierp- 5) produktywności posiadanych przez spółkę zasonia 1996 r. o komercjalizacji i prywatyzacji (Dz. U. bów i sposobu wykorzystywania ich w prowadzoz 2002 r. Nr 171, poz. 1397, z późn. zm.1)) zarządza się, nej działalności. co następuje: § 3o. 1. Zakres analizy mającej na celu ustalenie stanu i perspektyw rozwoju przedsiębiorstwa spółki obej- § 1. Rozporządzenie określa: muje, w szczególności: 1) zakres analizy, o której mowa w art. 32 ust. 1 pkt 1 1) analizę ekonomiczno-finansową przedsiębiorstwa ustawy z dnia 30 sierpnia 1996 r. o komercjalizacji spółki; i prywatyzacji, zwanej dalej „ustawą”, mającej na g celu oszacowanie wartości przedsiębiorstwa spół- 2) opis stanu przedsiębiorstwa spółki i perspektyki, z wyłączeniem zakresu ustalenia sytuacji praw- wiczny plan działalności spółki; opracowane nej majątku spółki; z uwzględnieniem wyników analizy, o której mowa w pkt 1; 2) zakres analiz, o których mowa w art. 32 ust. 1 pkt 2 lit. a i b ustawy, mających na celu ustalenie s.tanu 3) ocenę zdolności spółki do kontynuacji działalnoi perspektyw rozwoju przedsiębiorstwa spółki oraz ści. ocenę realizacji obowiązków wynikających z wymogów ochrony środowiska; l2. Analizę, o której mowa w ust. 1 pkt 1, przeprowadza się za okres co najmniej ostatnich trzech lat ob- 3) sposób dokonania i finansowaniac analiz, o których rotowych. mowa w art. 32 ust. 1 ustawy; § 4. 1. Zakres analizy mającej na celu ocenę realizacji obowiązków wynikających z wymogów ochrony 4) warunki, w razie spełnienia których można odstąśrodowiska obejmuje w szczególności: pić od dokonania analizy, o której mowa w art. 32 ust. 1 pkt 1 ustawy. r1) mapę nieruchomości spółki i krótką charakterystykę sąsiednich nieruchomości, z uwzględnieniem § 2. 1. Zakres analizy mającej na celu oszacowanie rodzaju prowadzonej na nich działalności wraz wartości przedsiębiorstwa spółki, z wyłączeniem za- . z podstawowymi danymi geofizycznymi i hydrokresu ustalenia sytuacji prawnej majątku spółki, obejgeologicznymi dotyczącymi tych nieruchomości; muje: w 2) opis istniejących zanieczyszczeń gruntów i wód 1) opis przedsiębiorstwa i działalności spółki; oraz opis poziomu emisji zanieczyszczeń do powietrza; 2) oszacowanie wartości przedsiębiorstwa spółki przy użyciu co najmniej dwóch metod wyceny. 3) analizę procesów produkcyjnych i technologicznych, zastosowanych metod ochrony gruntu, po- 2. Wyboru metody wyceny dokonuje się w zależwietrza i wody oraz ochrony przed hałasem, a takności od, w szczególności: że gospodarki surowcowej i odpadowej. w 1) bieżącej sytuacji ekonomiczno-finansowej spółki; 2. Oceny realizacji obowiązków wynikających z wymogów ochrony środowiska dokonuje się na 2) uwarunkowań związanych z podstawowym przed- podstawie badania wpływu działalności spółki na stan miotem działalności spółki; środowiska. 3) charakteru głównych źródeł generowania wolnych § 5. 1. Analizy, o których mowa w art. 32 ust. 1 przepływów pieniężnych z prowadzonej działalnoś- ustawy, opracowuje się w formie pisemnej. w ci; 2. Analizy powinny uwzględniać stan faktyczny 4) struktury kapitału spółki; i prawny na dzień określony przez ministra właściwego do spraw Skarbu Państwa oraz zawierać wnioski z nich wynikające. 1) Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2002 r. Nr 240, poz. 2055, z 2003 r. 3. Spółki zapewniają dostęp do informacji potrzeb- Nr 60, poz. 535 i Nr 90, poz. 844, z 2004 r. Nr 6, poz. 39, nych do dokonania analiz, z zachowaniem przepisów Nr 116, poz. 1207, Nr 123, poz. 1291 i Nr 273, poz. 2703 o ochronie informacji prawnie chronionych. i 2722, z 2005 r. Nr 167, poz. 1400, Nr 169, poz. 1418, Nr 178, poz. 1479 i Nr 184, poz. 1539, z 2006 r. Nr 107, § 6. W celu dokonania przez ministra właściwego

i Nr 208, poz. 1532, z 2008 r. Nr 180, poz. 1109, z 2009 r. Nr 13, poz. 70 i Nr 157, poz. 1241, z 2010 r. Nr 28, do spraw Skarbu Państwa analiz, o których mowa

, Nr 108, poz. 685, Nr 182, poz. 1228 i Nr 257, w art. 32 ust. 1 ustawy, minister właściwy do spraw

oraz z 2011 r. Nr 34, poz. 171. Skarbu Państwa może powołać komisję.

l

Nr 114 — 6957 — Poz. 663 p § 7. Opracowanie analizy spółki jest finansowane, 5) z bywane są akcje spółki, w której Skarb Państwa z zastrzeżeniem art. 39 ustawy z dnia 30 kwietnia posiada nie więcej niż 25% kapitału zakładowego; 1993 r. o narodowych funduszach inwestycyjnych i ich prywatyzacji (Dz. U. Nr 44, poz. 202, z późn. zm.2)): 6) a kcje są zbywane w trybie, o którym mowa w art. 33 ust. 1 pkt 2, 5 lub 9 ustawy albo art. 33 1) ze środków państwowego funduszu celowego, ust. 3 ustawy, o ile. w każdym z tych trybów są o którym mowa w art. 56 ust. 1 pkt 3 ustawy, jeżeli spełnione łącznie następujące warunki: zlecającym jest minister właściwy do spraw Skarbu Państwa; a) t ryb zbywvania akcji ma charakter nieograniczony, niedyskryminujący, przejrzysty i otwarty dla 2) przez spółkę, zgodnie z umową zawartą ze zlecają- wszystkich, cym. b) w umowie prywatyzacyjnej nie występują żad- § 8. 1. Od analizy mającej na celu oszacowanie ne warunki pozacenowe, które mogą prowadzić o wartości przedsiębiorstwa spółki, w tym ustalenia sy- do obniżenia ceny sprzedaży akcji, tuacji prawnej majątku spółki, można odstąpić, jeżeli: c) z bycie akcji ma nastąpić na rzecz podmiotu, 1) analiza ta została wykonana przed komercjalizacją który zaproponował najwyższą cenę nabycia przedsiębiorstwa państwowego, zaś zbycie akcji akcji, ma nastąpić bezpośrednio po wpisaniu spółki do gd) podmiotom zainteresowanym nabyciem akcji rejestru przedsiębiorców; zapewnia się wystarczającą ilość czasu i infor- 2) akcje spółki są notowane lub sprzedawane w obro- macji do przeprowadzenia własnego oszacowacie zorganizowanym w rozumieniu ustawy z dnia nia wartości zbywanych akcji. 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi (Dz. U. z 2010 r. Nr 211, poz. 1384 oraz 2. Od ustalenia sytuacji prawnej majątku spółki . z 2011 r. Nr 106, poz. 622) lub zbywane w trybie, można odstąpić, jeżeli zbywane są akcje spółki, w któo którym mowa w art. 33 ust. 1 pkt 7 lub 8 ustawy; rej Skarb Państwa posiada nie więcej niż 50% kapitału lzakładowego. 3) cena akcji przeznaczonych do zbycia lub sposób jej ustalenia zostały określone w umowie sprzedaży § 9. Jeżeli przed dniem wejścia w życie rozporząakcji tej spółki zawartej uprzedncio przez Skarb dzenia opublikowano ogłoszenie o wszczęciu postę- Państwa i Skarb Państwa posiada w tej spółce powania mającego na celu zlecenie analiz przeprowamniej niż 50% kapitału zakładowego; dzanych przed zaoferowaniem do zbycia akcji należą- 4) akcje należące do Skarbu Państwa w spółce są cych do Skarbu Państwa, do przeprowadzenia tych zbywane na rzecz innych państwowych osób analiz stosuje się przepisy dotychczasowe. r prawnych lub są zbywane tej spółce na zasadach określonych w art. 359 i 362 ustawy z dnia § 10. Rozporządzenie wchodzi w życie z dniem 15 września 2000 r. — Kodeks spółek handlowych ogłoszenia.4) (Dz. U. Nr 94, poz. 1037., z późn. zm.3)); Prezes Rady Ministrów: D. Tusk 2) Zmiany wymiewnionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 1994 r. Nr 84, poz. 385, z 1997 r. Nr 30, poz. 164, Nr 47,

i Nr 107, poz. 691, z 2000 r. Nr 122, poz. 1319, z 2001 r. Nr 63, poz. 637, z 2002 r. Nr 240, poz. 2055, z 2004 r. Nr 281, poz. 2775 oraz z 2007 r. Nr 50, poz. 331. 4) Niniejsze rozporządzenie było poprzedzone rozporządze- 3) Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. niem Rady Ministrów z dnia 17 lutego 2009 r. w sprawie z 2001 r. Nr 102, poz. 1117, z 2003 r. Nr 49, poz. 408 i Nr 229, analizy spółki, przeprowadzanej przed zaoferowaniem do

, z 2005 r. Nr 132, poz. 1108, Nr 183, poz. 1538 zbycia akcji należących do Skarbu Państwa (Dz. U. Nr 37, i wNr 184, poz. 1539, z 2006 r. Nr 133, poz. 935 i Nr 208, poz. 288 oraz z 2010 r. Nr 8, poz. 53 i Nr 68, poz. 439), które

, z 2008 r. Nr 86, poz. 524, Nr 118, poz. 747, na podstawie art. 4 ust. 1 ustawy z dnia 5 stycznia 2011 r. Nr 217, poz. 1381 i Nr 231, poz. 1547, z 2009 r. Nr 13, o zmianie ustawy o komercjalizacji i prywatyzacji oraz niepoz. 69, Nr 42, poz. 341 i Nr 104, poz. 860 oraz z 2011 r. których innych ustaw (Dz. U. Nr 34, poz. 171) traci moc Nr 92, poz. 531, Nr 102, poz. 585 i Nr 106, poz. 622. z dniem wejścia w życie niniejszego rozporządzenia. w